在墨西哥城南部與霍奇米爾科之間的特斯科科湖中，有一座神秘而恐怖的小島，它被人們稱為娃娃島。這座島嶼瀰漫著一股令人毛骨悚然的氣息，每一個角落都充斥著各式各樣破舊的娃娃，它們殘缺不全、姿態詭異，背後隱藏著一個足以讓膽大者也為之顫抖的恐怖故事。
傳說在很多年前，島上住著一位名叫朱利安的花匠。他獨自居住在這個與世隔絕的小島上，以種花和向附近的村民出售花卉為生。朱利安性格孤僻，很少與外界交流，但他一直過著平靜的生活，直到有一天，一場突如其來的悲劇打破了這份寧靜。
那是一個炎熱的夏日午後，朱利安像往常一樣在湖邊勞作。突然，他聽到了一陣淒厲的呼救聲從湖中傳來。他急忙放下手中的工具，朝著聲音的來源跑去。在湖邊，他看到一個小女孩在水中掙扎。朱利安沒有絲毫猶豫，他跳進湖中，奮力朝著女孩游去。經過一番努力，他終於抓住了女孩，將她帶回了岸邊。然而，不幸的是，女孩已經沒有了呼吸。
這個女孩是附近村莊的孩子，她的溺亡讓朱利安陷入了深深的自責和痛苦之中。他覺得自己沒有能夠及時救回她的生命，這種愧疚感如影隨形，逐漸侵蝕著他的心智。從那以後，朱利安開始變得精神恍惚，常常在夢中看到女孩的身影，她在水中掙扎，眼神中充滿了絕望和恐懼。
為了緩解內心的痛苦，朱利安開始收集娃娃。他在附近的城鎮和村莊中尋找那些被丟棄的娃娃，無論是破舊的、殘缺的還是完好的，他都一一帶回島上。他把這些娃娃掛在樹上、放在草叢中、擺在屋子周圍，彷彿是在為那個溺亡的女孩營造一個陪伴她的世界。隨著時間的推移，島上的娃娃越來越多，逐漸佈滿了整個島嶼。
起初，村民們並沒有在意朱利安的行為，他們只是覺得這個可憐的老人在用自己的方式緩解痛苦。然而，隨著島上娃娃數量的增加，一些奇怪的事情開始發生。
有村民在夜晚路過小島附近時，聽到了隱隱約約的哭聲。那哭聲像是一個小女孩的，在寂靜的夜空中迴盪，讓人不寒而慄。還有一些漁民聲稱，他們在夜晚捕魚時，看到島上有一些模糊的身影在娃娃之間穿梭，那些身影看起來像是小孩子，但又有著一種說不出的詭異。
一天，一位年輕的漁夫因為船隻故障，不得不停靠在娃娃島岸邊進行修理。當他踏上島嶼時，一股寒意撲面而來。島上密密麻麻的娃娃讓他感到十分不安，它們的眼睛彷彿都在注視著他。漁夫加快了修理的速度，希望能儘快離開這個地方。
就在他修理船隻的時候，他聽到了一陣輕微的笑聲。他以為是自己聽錯了，便停下手中的工作，仔細聆聽。笑聲再次傳來，這次他確定不是幻覺。他朝著笑聲的方向走去，發現是一個娃娃在晃動。那個娃娃的頭髮很長，遮住了大半張臉，它的嘴角微微上揚，彷彿在嘲笑他。漁夫嚇得連忙後退，他決定不再停留，匆忙修好船隻後，便逃離了娃娃島。
回到村莊後，漁夫把他在島上的經歷告訴了其他村民。村民們開始對娃娃島產生了恐懼，他們儘量避免靠近那個地方。但有一些不信邪的年輕人，聽聞了漁夫的故事後，決定在一個夜晚前往娃娃島探險，想要揭開這個傳說的神秘面紗。
這幾個年輕人帶著手電筒和一些探險裝備，乘船來到了娃娃島。當他們登上島嶼時，被眼前的景象驚呆了。在月光的照耀下，島上的娃娃顯得更加陰森恐怖。它們有的缺胳膊少腿，有的臉上有劃痕，有的身上佈滿了灰塵和汙垢。
他們小心翼翼地在島上行走，每走一步都能感覺到腳下的娃娃發出輕微的擠壓聲。突然，其中一個年輕人感覺有什麼東西在他的脖子後面吹氣。他猛地回頭，卻什麼都沒有看到，只有一個破舊的娃娃掛在他身後的樹枝上。娃娃的眼睛在月光下閃爍著詭異的光芒，